ปัจจัยทางเศรษฐกิจที่ส่งผลต่ออัตราแลกเปลี่ยน โดยใช้แบบจำลอง VAR

ประภัสสร คำสวัสดิ์

ผู้แต่ง

ประภัสสร คำสวัสดิ์ สำนักงานวิจัยและพัฒนานวัตกรรม มหาวิทยาลัยศรีปทุม วิทยาเขตชลบุรี

คำสำคัญ:

การนำเข้า, การส่งออก, อัตราแลกเปลี่ยน

บทคัดย่อ

การศึกษานี้ มีวัตถุประสงค์เพื่อพิจารณาถึงการเปลี่ยนแปลงใน มูลค่าการส่งออก มูลค่าการนำเข้า อัตราเงินเฟ้อ อัตราดอกเบี้ย และปริมาณเงิน ที่มีต่ออัตราแลกเปลี่ยนของไทย ในลักษณะของความสัมพันธ์เชิงพลวัต โดยใช้วิธี Vector Autoregression (VAR) Model โดยใช้ข้อมูลทุติยภูมิ แบบอนุกรมเวลารายเดือน ตั้งแต่ มกราคม พ.ศ. 2554 ถึงธันวาคม พ.ศ. 2565 ผลการศึกษาพบว่า ปัจจัยที่ส่งผลต่ออัตราเปลี่ยนอย่างมีนัยสำคัญ ได้แก่ อัตราแลกเปลี่ยนในอดีต มูลค่าการนำเข้า อัตราเงินเฟ้อ ในขณะที่ มูลค่าการส่งออก อัตราดอกเบี้ย และ ปริมาณเงิน ส่งผลต่ออัตราแลกเปลี่ยน อย่างไม่มีนัยสำคัญทางสถิติ

References

กระทรวงพาณิชย์. (2567). ตารางสรุปดัชนีราคาผู้บริโภคชุดทั่วไป ปี 2537-2567.(ออนไลน์).เข้าถึงได้

จาก: http://www.indexpr.moc.go.th/price_present/cpi/stat/others/indexg_report2.asp[1

สิงหาคม 2567]

กองทุนบำเหน็จบำนาญข้าราชการ. (2567). ปัจจัยกำหนด “ค่าเงิน” (แข็งค่า-อ่อนค่า).(ออนไลน์).เข้าถึง

ได้จาก: https://www.gpf.or.th/thai2019/2Member/main.php?page=31-3&subject=สังคมสูงวัยทำไมต้องออม&pk=1664&mid=37&menu=knowledgeoom&lang=th[1 สิงหาคม 2567]

ธนาคารแห่งประเทศไทย. (2567). EC_MB_004_S2 ปริมาณเงินและองค์ประกอบ 1/ 2/(ออนไลน์).

เข้าถึงได้จาก: https://app.bot.or.th/BTWS_STAT/statistics/BOTWEBSTAT.aspx?reportID=7 &language=TH[1 สิงหาคม 2567]

ธนาคารแห่งประเทศไทย. (2567). FM_RT_001_S2 อัตราดอกเบี้ยในตลาดเงิน (2548-ปัจจุบัน). (ออนไลน์) เข้าถึงได้จาก: https://app.bot.or.th/BTWS_STAT/statistics/BOTWEBSTAT.aspx?reportID =223&language=TH[25 กรกฎาคม 2567]

ธนาคารแห่งประเทศไทย. (2567). FM_FX_001_S3 อัตราแลกเปลี่ยนเฉลี่ยของธนาคารพาณิชย์ใน กรุงเทพมหานคร (2545-ปัจจุบัน).(ออนไลน์).เข้าถึงได้จาก: https://app.bot.or.th/BTWS_STAT/statistics/BOTWEBSTAT.aspx?reportID=123&language =eng%20[25 กรกฎาคม 2567]

ประภัสสร คำสวัสดิ์. (2567). ผลกระทบของอัตราเงินเฟ้อ อัตราดอกเบี้ย ที่มีต่ออัตราแลกเปลี่ยน โดยใช้แบบจำลอง VARs. วารสารวิจัยรำไพพรรณี 18(1),มกราคม - เมษายน 2567.

ภูมิฐาน รังคกูลนวัฒน์. (2556). การวิเคราะห์อนุกรมเวลาสำหรับเศรษฐศาสตร์และธุรกิจ. (กรุงเทพฯ). สำนักพิมพ์แห่ง จุฬาลงกรณ์มหาวิทยาลัย.

สำนักงานปลัดกระทรวงพาณิชย์. (2567). สรุป การส่งออก/นำเข้า/ดุลการค้า. (ออนไลน์). เข้าถึงได้จาก: https://tradereport.moc.go.th/TradeThai.aspx[1 สิงหาคม 2567]

อัครพงศ์ อั้นทอง. (2546). คู่มือการใช้โปรแกรม Eviews เพื่อการวิเคราะห์ Unit Root, Cointegration และ Error Correction Model (ตามวิธีของ Engle and Granger). (เชียงใหม่). สถาบันวิจัยสังคม มหาวิทยาลัยเชียงใหม่.

Instarem. (2024). 7 factors affecting exchange rates. (Online).Available with: https://www.instarem.com/blog/7-key-factors-that-influence-foreign-exchange-rates/[August 5, 2024]

Krugman, P., Obstfeld, M., & Melitz, M. J. (2018). International Economics: Theory and Policy (11th ed.). Pearson.

Segal, Troy. (2021). Currency Fluctuations: How they Affect the Economy. (Online). Available with:

https://www.investopedia.com/articles/forex/080613/effects-currency- fluctuations-economy.asp[July 30, 2024]